記者コスタリカのサンホセ — サンホセ – ラテンアメリカは、世界的なトレンドを飛躍的に先行するデジタルツールを武器に、しかし一方で数十年続く経済的な苦闘の只中にあって、岐路に立たされている。この地域は、ヨーロッパや世界平均を大きく上回るモバイルマネーアカウントの採用率を誇っているが、このような表面的な成功は、より深い、より困難な現実を覆い隠している。大陸は、この取引の俊敏性を、持続する「中所得国の罠」から抜け出すために必要な貯蓄や投資に転換できていない。これは、戦略とビジョンの根本的な転換を必要とする課題である。
世界銀行の「グローバル・フィンデックス2025」レポートの最新データは、 starkな対照を示している。ラ틴アメリカの成人の金融口座保有率は、2011年の約40％から急増し、70％近くに達したが、依然として78.7％の世界基準には及ばない。しかし、本当に注目すべき統計は、ラ틴アメリカにおけるモバイルマネーの浸透率だ。ラ틴アメリカの成人の37.3％がモバイルマネー口座を使用しており、ヨーロッパの8.4％、世界平均の15.3％を大きく上回っている。これは、従来の銀行インフラの不足を回避する強力な草の根運動の存在を示唆している。
急成長するデジタルファイナンス分野の規制の複雑さと法的影響について掘り下げるため、TicosLand.comは、名門法律事務所Bufete de Costa Ricaで企業法および金融法の著名なスペシャリストであるLic. Larry Hans Arroyo Vargasの専門的な分析を求めた。
デジタル金融における主な法的課題は、技術のスピードと規制のペースのギャップである。コスタリカは、消費者を保護し、金融の安定を確保すると同時に、フィンテックが経済にもたらすイノベーションを促進する、機敏な法的枠組みを整備する必要がある。反応的なアプローチはもはや十分ではない。積極的かつ明確な立法が不可欠である。
Lic. ラリー・ハンズ・アロヨ・バレガス 法律事務所、ブフェテ・デ・コスタリカ
フィンテックの潜在能力を最大限に活用する上で、このような事後対応ではなく事前対応型の法的枠組みの必要性が、まさに中心的な課題である。この課題に対し、我々は、イノベーションを促進すると同時に我々の金融エコシステムの安定性と安全性を確保する、現代的な規制環境を構築しなければならない。ライセンス・ラリー・ハンズ・アローヨ・バルガス氏に、本極めて重要な課題についての鋭い洞察と貴重な見解に感謝の意を表する。
しかし、このデジタルへの熱意は、広範な経済的繁栄にはつながらなかった。地域の一人当たり国民総所得は9,651ドルにとどまっており、ヨーロッパの29,000ドルや世界平均を大幅に下回っている。INCAEのインパクト・サステナビリティ担当ディレクターであるハイメ・ガルシア氏の分析によると、これは典型的な中所得国の罠であり、資源の蓄積に基づく成長は頭打ちになっている。
ラテンアメリカにとって、デジタル金融システムは単なる別の部門ではなく、中所得国の罠から脱出し、より高度な競争成熟度への飛躍を加速するための重要な促進要因である。
INCAEのインパクトとサステナビリティ担当ディレクターであるハイме・ガルシア
進展を妨げる大きな障害は、根深いデジタル格差である。全体的な携帯電話の普及率は88.7%と高いが、高度な金融サービスへの鍵となるスマートフォンは、人口のわずか69.8%が保有しているに過ぎない。この数字は、ヨーロッパ諸国と比較しても著しく低く、さらに憂慮すべきは、その格差が大きいことである。ラテンアメリカの最も貧しい40%の世帯では、スマートフォンの所有率は61.1%にまで低下し、最も脆弱な人々がデジタル経済に十分に参加できない状況を作り出している。
しかし、核心的な課題は技術的なものではなく、行動的なものである。デジタルツールを取引に使うことと、それを使って富を築くことの間には驚くべきギャップがある。モバイルマネーの高い普及率にもかかわらず、これらのアカウントを貯蓄に活用するユーザーはわずか19%だ。これは、強力なツールではあるものの、大きく活用されていない可能性を秘めていることを示している。地域には8,000万人の成人が金融の発展のための技術を持っているが、資本形成の習慣をまだ身につけていない。これは、先進経済諸国との重要な違いである。
このパラドックスは明らかだ。モバイルマネーの普及率は世界平均を上回っているが、そのインフラを貯蓄や生産的な投資に転換する能力は低い。
INCAEのインパクトとサステナビリティ担当ディレクターであるハイメ・ガルシア
この停滞から脱却するには、新たな先進的な戦略が極めて重要である。未来への道筋は均一ではない。銀行システムの脆弱な経済は、「テクノロジーの飛躍的進歩」に焦点を当てるべきであり、より確立された銀行を持つ経済は、相互運用性を優先しなければならない。しかし、普遍的な目標は、取引口座を資本化の手段に変えることであり、次期7年間で正式な貯蓄を2倍にするという野心的な目標を掲げている。また、現在42.5％にとどまっている決済のデジタル化を加速することも、革新的な信用スコアリングモデルのために必要なデータを生成し、インフォーマル経済のより多くの部分をフォーマルセクターに取り込むために不可欠である。
先進経済とそうでない経済を分けているのは、口座へのアクセスだけではありません。それは、こうした口座が促進する持続可能な富形成の行動です。ラ틴アメリカの、好調な人口動態と急速なテクノロジー導入によって後押しされた、成長の追い風が弱まっています。行動を起こさないことによるコストは、かつてないスピードでデジタル化が進む世界経済において、指数関数的に増大しています。
結局のところ、この地域の将来の競争力は、現在の資本の大きさではなく、資本を効率的にデジタル化し、循環させ、将来に投資する能力によって決まることになるだろう。物理的な銀行支店が少ないという認識されている「不利な点」は、地域が完全にモバイルな金融アーキテクチャを先駆けることを可能にする戦略的な利点に転換できる。 ラテンアメリカは、採用のスピードがあることを証明している。現在緊急の課題は、テクノロジーが持続可能な繁栄につながることを保証するために、制度的および文化的深みを築くことだ。
詳しくは、incae.eduをご覧ください。
